Versions Compared

Old Version 14

changes.mady.by.user IT Global

Saved on

compared with

New Version 15

changes.mady.by.user IT Global

Saved on

Key

  • This line was added.
  • This line was removed.
  • Formatting was changed.
Section
Column

Задача поддержания дву- или односторонних котировок по опционам может возникнуть при реализации разных стратегий:

  • классический маркет-мейкинг с обязательствами перед биржей по величине спрэда, объёму заявки и продолжительности котирования;
  • набор или уменьшение позиции по заданной волатильности.

Для решения этих задач в Option Workshop реализован модуль Маркет-мейкер (далее ММ). Модуль привязывается к одному торговому счету, к одной стратегии. Все сделки, происходящие по заявкам ММ, будут попадать в выбранную стратегию. Это позволяет локализовать позиции ММ и, в том числе, хеджировать их дельту отдельно от других позиций. Одновременно могут котироваться несколько контрактов по разным инструментам. Заявки ММ выставляются на определенном уровне от текущей рыночной цены. Если цена изменяется, заявки снимаются и создаются новые. 

Column
width400px
Panel
bgColor#F5F5F5
borderStyledotted

Содержание страницы:

Table of Contents

Основные операции с маркет-мейкером

Форма Market Makers открывается нажатием кнопки  на тулбаре (рис. 1).

Рисунок 1 – форма Маркет-мейкер

При нажатии правой кнопкой кнопки откроется меню с командами (рис. 2).

Рисунок 2 – форма Market Makers

Чтобы настроить или запустить ММ, необходимо его активировать, нажав дважды на название или выбрав команду Open. В результате откроется окно настроек и управления выбранного ММ. 

Рисунок 3 – окно настроек

...

Info

Если стратегия с указанным именем не существует, она будет создана автоматически.

Выбор контрактов

По умолчанию окно настройки ММ не содержит записей. Для выбора контрактов нужно нажать кнопку Select contracts. 

...

В открывшемся окне выбрать инструменты инструмент (рис. 6[1]), нажать кнопку  (рис. 6[2]), нажать кнопку ОК (рис. 6[3]).

...

Рисунок 6 – выбор контрактов

В таблице появятся выбранные контракты по выбранным инструментам.

Рисунок 7 – список контрактов

Красным выделены опциона опцион PUT, зеленым – CALL, синим – фьючерсы и акции. Перед запуском ММ, следует задать параметры котирования (см. раздел Настройка маркет-мейкера).

...

Таблица 1 – Параметры контракта

 

Параметр
Описание
NameКод инструмента
PriceТекущая теоретическая цена
Enable

Определяет, разрешено ли выставление заявок по данному опционуконтракту, когда робот запущен

Если флажки Bid и Ask не установлены, заявки не будут выставляться

Bid

Выставлять заявки на продажу (одностороннее котирование)

Ask

Выставлять заявки на покупку (одностороннее котирование)

ShooterВыбор режима Стрелок
Join

Выбор режима Связанных маркет-мейкеров

Параметр позволяет объединять маркет-мейкеры в группу для согласованного набора позиций 

Bid Quantity

Размер заявок на продажу. Параметр можно задать:

  • в контрактах (например, 1 или 5);
  • в суммарной дельте (например, 1d или 2.5d). Маркет-мейкер подберёт минимальное количество контрактов, у которого суммарная дельта (по модулю) будет больше или равна указанному значению
Ask QuantityРазмер заявок на покупку. Аналогично предыдущему параметру принимает значения как в контрактах, так и в дельте
Replace at QuantityКоличество контрактов в заявке, при котором она снимается с торгов
Lower Limit

Нижний лимит размера позиции. Может быть задан со знаком "минус". ММ не будет набирать позицию меньше указанного значения данного параметра. Например, если:

  • лимит = 100, 
  • количество контрактов в заявке = 30,
  • набранная позиция = 120,

то робот уменьшит количество контрактов в заявке на продажу до 20.

Upper Limit

Нижний лимит размера позиции. Может быть задан со знаком "минус". ММ не будет набирать позицию больше заданного значения данного параметра. Например, если:

  • лимит = 100, 
  • количество контрактов в заявке = 30, 
  • набранная позиция = 80, 

то робот уменьшит количество контрактов в заявке на покупку до 20.

Bid Spread

Размер спрэда между заявками по бидам bid и теоретической ценой. Параметр может быть задан в единицах цены (например, 100p или 100) или в единицах волатильности (например, 2v)

Параметр может быть задан со знаком "минус"

Ask Spread

Размер спрэда между заявками ask и теоретической ценой. Параметр может быть задан в единицах цены (например, 100p или 100) или в единицах волатильности (например, 2v)

Параметр может быть задан со знаком "минус"

SensitivityЧувствительность к изменению цены. Например, если котировка выставлялась при теоретической цене – 4000, чувствительность – 10. При изменении цены более чем на 10 пунктов (<3990 или>4010) ММ перевыставит заявки по текущей теоретической цене. Данный параметр также можно задавать в единицах волатильности (например, 1v или 3v)
Shift per contract

Корректировки мидл-маркета при совершении сделок. Например, если параметр равен 5, то при совершении сделки на продажу объёмом три контракта, следующая пара заявок будет выставляться не по теоретической цене, а по теор. цена + 5*3. Заявки оттянутся вверх для уменьшения вероятности совершения дополнительных продаж. Данный параметр также можно задавать в единицах волатильности (например, 1v или 3v)

Curr. Pos.Показывает текущую набранную позицию

Общие параметры

В блоке

...

настроек Settings задаются параметры

...

котирования для всех контрактов. Если один ММ запущен, то для применения настроек нужно нажать всплывающую кнопку Apply changes.

Рисунок 8 – настройки ММ

Таблица 2 – Параметры настройки всех ММ

...